四川金顶年年度董事会经营评述内容如下：
一、经营情况讨论与分析 报告期内，公司经营管理层围绕董事会制订的战略方针，一是继续强化公司传统业务的生产经营管理，强化目标责任制和全员绩效指标考核，有效控制安全生产风险，提升石灰石开采和氧化钙生产效率，不断提高产品竞争力；二是把握国家宏观政策调整带来的机遇，积极拓展石灰石、活性氧化钙及物流市场，提高公司产品的盈利能力；三是深化公司整体发展战略，通过子公司银讯科技开展新能源领域的贸易业务，探求公司业务的转型升级，为未来发展创造空间。 得益于国家宏观经济调控，特别是加强环境治理的影响，提高了公司产品的议价能力和市场空间，下游水泥行业、冶炼、造纸市场需求的增加使得公司相关产品生产和销售量相比上年同期有较大幅度的增加。同时，公司内部加强管理，提高生产效率等因素的综合作用，使公司营业收入相比上年同期显著提升。 报告期内，公司共计实现营业收入42,.53万元，同比增加23,.08万元，增幅.25%(其中：氧化钙销售收入12,.60万元，同比增加56.58%;石灰石销售收入12,.98万元，同比增加67.77%,子公司贸易业务实现收入16,.67万元，同比增加.09%);实现归属于上市公司股东的净利润为3,.36万元，同比增加9.48%。 二、报告期内主要经营情况 年度公司全年累计完成生产量.54万吨，同比增加.03万吨，增幅33.88%,其中：石灰石生产.75万吨，同比增加.49万吨，增幅33.20%;氧化钙生产40.79万吨，同比增加12.53万吨，增幅44.35%。 年全年共完成销售量.13万吨，同比增加.52万吨，增幅32.20%,其中，完成石灰石销售.23万吨，同比增加.7万吨，增幅31.25%;完成氧化钙销售40.90万吨，同比增加12.75万吨，增幅45.28%,实现货物吞吐量75.68万吨。相比上年同期增长50.26万吨，增幅.23%。 报告期内，子公司贸易业务实现收入16,.67万元，同比增加.09%.全年共计实现营业收入42,.53万元，同比增加23,万元，增幅.25%;受国家宏观经济形势复苏影响，公司产销量大幅提升，公司年度实现盈利，归属于上市公司股东的净利润为3,.36万元。
三、公司关于公司未来发展的讨论与分析 (一)行业格局和趋势公司重整结束后，出于公司发展战略考虑，原有水泥生产设施已全部淘汰，目前主营业务主要为石灰石矿开采、加工销售及仓储物流运输。同时，基于对新能源汽车市场良好发展前景的认同以及新业务战略布局需要，公司目前正在积极探求新能源汽车相关业务的转型升级，通过投资设立子公司以及参股设立的股权投资资金、合伙企业等形式开展了相关业务布局和投资工作。 1、石灰石开采业务 石灰石矿山作为公司拥有的核心资产，具有储量大、品位高、运距短、采场规模大的优势，公司所产的石灰石矿石品质高于国家颁发的水泥生产原料一级标准，并符合生产纳米级碳酸钙对原料的质量要求。 石灰石是生产水泥、氧化钙等产品的主要原材料，也是生产碳酸钙等工业基础材料的重要原材料。公司所处地区是四川省重要的水泥生产基地，包括四川峨胜水泥集团股份有限公司、四川德胜集团水泥有限公司、四川峨眉山西南水泥有限公司等生产规模较大的企业。公司富余的石灰石产品可供应周边的大型水泥厂，目前公司拥有较为稳定的客户群体。 年度，受国家宏观经济政策调整的影响，公司下游水泥生产企业产能利用率有较大提升，石灰石需求相比上年同期有较大幅度提升，使公司石灰石产品的产销量保持稳定增长。 2、活性氧化钙生产业务 活性氧化钙是钢铁、化工、环保等行业的基础原料，该产品具有高活性、无副作用，无残留、无污染，成本较低等特点。近年来，高活性氧化钙产品在钢铁、化工、污水处理的使用十分普遍。 公司年产60万吨活性氧化钙生产线利用公司品位高、储量丰富且开采成本相对低廉的优质石灰石矿资源作为主要原材料。此外，公司处于峨眉山市建材工业集中区，生产活性氧化钙同时可供冶炼、造纸制浆、化工、建筑工程、轻工等行业，运输成本低廉且潜在市场需求巨大。 年度，得益于国家政策调整和经济形势好转影响，下游冶炼、造纸行业的产品需求旺盛，公司作为西南地区单体最大的氧化钙生产企业，规模效应开始体现，相比上年同期，公司氧化钙产品呈现出量价齐升，提升公司盈利水平。 3、物流园区运营业务 公司现代物流园区项目，是利用公司自有的铁路专用线，在公司厂区内打造现代化的仓储、装卸和发运为一体的物流园区。公司物流园区位于峨眉山市规划的九里-沙湾工业发展集聚带上，占据乐山市三大产业集群的中心位置，原材料及产品的货运需求较大，具备良好的经济、交通和区位条件。 年度，受益于国家政策调整和经济形势好转的影响，公司物流业务的货物吞吐量相比上年同期提升较大，但相对于公司物流园区设计能力仍有不足，公司将加强和铁路部门的联系协调工作，进一步加大物流行业相关客户资源的开发。 4、新能源汽车领域相关业务新能源汽车行业作为我国实现绿色转型发展的重要手段，国家大力发展新能源汽车产业的趋势在较长一段时间内不会改变，政策支持依然存在。从国家层面考虑，新能源汽车是国家实现能源独立、汽车产业弯道超车的重要突破口；从环保角度考虑，新能源汽车是解决目前国内城市空气严重污染问题的必要手段；从经济角度考虑，新能源汽车是政府引导新经济的重要增长点。报告期内公司通过投资设立子公司以及参股设立的股权投资资金、合伙企业等形式开展了相关业务布局和投资工作。 (二)公司发展战略 公司立足现有石灰石矿山资源和铁路专用线的优势，正在全力推进石灰石矿山万吨/年技改项目。项目建成后，公司将形成以石灰石矿石开采销售，活性氧化钙及后续深加工产品等矿石生产产业链布局以及仓储运输服务业为主的传统业务布局。 同时，基于对新能源汽车市场良好发展前景的认同，公司目前正在积极探求新能源汽车相关业务的转型升级，报告期内已经通过投资设立子公司、参股设立股权投资资金、设立合伙企业等形式开展相关业务的探索和前期布局等相关工作。公司计划通过业务转型升级切入新能源汽车业务领域，在未来形成公司传统业务和新业务并举，增强公司抗风险能力，提升盈利水平，更好的回报广大投资者。 1、石灰石矿石开采及销售 石灰石矿山作为公司拥有的核心资产，具有储量大、品位高、运距短、采场规模大的优势，同时公司通过约40年的开采，积累了较为丰富的开采经验和人才优势。通过增划资源，公司矿山矿区范围有效扩大为2.41平方公里，储量约为2.7亿吨，公司目前正在推进建设年产万吨石灰石技改工程项目，将产能提高到万吨/年。除满足本公司生产需要外，同时可配合公司便利的运输条件，扩大销售半径，对外销售矿石，增加收入。 同时，鉴于年产万吨石灰石技改工程项目建成后大幅提升的公司石灰石产量，公司计划投资建设骨料扩能扩产项目，利用公司矿山的富余开采能力，将皮带输送系统送进厂内的石灰石初级产品，进行分级筛分破碎，供应地方商砼、建筑、公路、市政、路桥等市场，提升石灰石矿产品的市场价值。 2、石灰石矿石深加工产业链布局 公司活性氧化钙项目是依托现有生产场地和矿山高品位原料供应，资源优势突出。公司现有矿山是上世纪60年代中期国家三线建设时，经原建材工业部专家组选定的峨眉黄山矿区，该矿区拥有大量高品位的石灰石资源。 近年来，我国经济发达地区活性氧化钙生产发展迅猛，设备自动化程度已较高，而四川省内的活性氧化钙生产企业生产设备自动化程度和科技含量低，规模小，规模化生产高品质活性氧化钙企业少。公司以高科技智能型全自控节能环保为指导思想建设高科技、高起点、现代化、规模化活性氧化钙生产基地，这样的整体布局符合市场需求，将大大增强企业核心竞争力，有助于企业在行业内战略发展框架的搭建，可获得持续性发展空间和广阔的发展前景。 同时，公司将根据活性氧化钙生产线的达产达标和产品质量等情况适时启动年产20万吨碳酸钙系列产品项目建设。该项目是公司可持续发展建设项目之一，目前已经完成了该项目的可研报告和项目立项等手续，该项目系利用公司富余的氧化钙产品和生产过程中产生的废气二氧化碳进行循环利用实现产品的深加工，最终生产出符合市场需求的纳米级碳酸钙系列产品，后续公司还将拟进行氧化钙、碳酸钙产品深加工的可行性研究，有利于进一步延伸产业链条，提升产品附加值，提高盈利空间。 3、仓储运输服务产业 公司地处乐山市、峨眉山市建材和铝材生产基地，傍依四川最大的钢材生产企业，属于乐山市重要工业集中区，处于上述各企业的中心地带，地理优势十分突出。且与成昆铁路相连，交通方便，专用线内场地宽敞，装卸设备齐全，各项成本相对较低，优势明显。目前，公司物流园区项目被列为乐山市十二五规划物流业重点项目之一，纳入《乐山市国民经济和社会发展第十二个五年计划规划纲要》。 公司现代物流园区项目是依托现有资产，充分利用闲置专用铁路及其配套设备建设，一方面可以拓展公司产品及原燃材料的销售、采购半径，降低生产成本，增加收入，另一方面还可以发展物流服务业，增加收入。 4、新能源汽车领域相关业务新能源汽车产业作为我国实现绿色转型发展的重要手段，公司长期看好新能源汽车领域相关产业发展前景，公司董事会已经通过投资设立子公司以及参股设立股权投资资金、设立合伙企业等形式开展了新能源汽车领域相关业务布局和前期投资工作。 报告期内，公司董事会启动了重大资产重组工作，计划通过收购海盈科技切入新能源、节能环保这一战略性新兴行业，在公司传统业务健康发展的基础上增加新能源锂离子电池研发、生产、销售这一新业务。但是，鉴于国家宏观经济环境变化和国内证券市场波动影响，经充分审慎研究，公司及交易对方认为现阶段继续推进本次重大资产重组的有关条件不成熟。为切实维护公司及全体股东的利益，经认真听取相关各方意见，交易双方协商一致，决定终止本次重大资产重组事项。 未来公司将继续深化发展战略。主动顺应国家产业政策的引导方向，推动公司向新能源汽车领域业务的转型升级，以实现公司的快速成长和可持续发展。 公司的战略发展方向符合国家产业政策，具有较好的市场前景。未来公司计划形成从矿山到石灰石加工及产品销售、仓储物流的传统业务布局和以新能源汽车领域的新业务并举，实现公司多元化发展战略，提高公司盈利能力和抗风险能力。同时，董事会将根据公司自身发展的实际需要，积极研究资本层面工作，在公司稳健经营的基础上，适时对公司业务、资产和资源等进行整合，充分利用资本市场优势，提高公司核心竞争力。 (三)经营计划 年预计生产矿石万吨；生产氧化钙40万吨。预计实现营业收入34,万元，其中矿石氧化钙实现收入22,万元，贸易业务实现收入11,万元，物流实现收入万元。 (四)可能面对的风险 (一)公司生产经营受经济形势波动影响较大。公司重整结束后，原有水泥生产设施已全部淘汰，收入利润来源主要依靠石灰石开采销售和 氧化钙生产销售。得益于国家宏观经济形势的影响，以及公司强化内部管理，提高生产效率等因素的综合作用，公司年度的产品销售和收入实现了较大幅度的增长。主要风险表现为一是石灰石为粗加工产品，利润率较低。受下游水泥生产企业的景气度影响较大；同时，受制于公司产能瓶颈，目前公司客户也比较单一；二是氧化钙生产销售同样受下游钢铁、化工行业景气度影响较大，虽然公司氧化钙生产销售相比上年同期有较大提升，但主营业务盈利能力受经济形势波动影响较大。 (二)公司新能源汽车领域相关业务转型尚具有不确定性。 报告期内，公司通过子公司银讯科技主要从事贸易业务，贸易业务的内容主要是电解铜及铜杆的采购和销售，电解铜及铜杆主要用于新能源动力电池负极材料铜箔的生产。公司在该项业务的经营过程中只是单纯的贸易行为，不涉及生产加工环节，利润率较低。 同时，公司董事会在报告期内启动了重大资产重组工作，计划通过收购海盈科技切入新能源、节能环保这一战略性新兴行业，在公司传统业务健康发展的基础上增加新能源锂离子电池研发、生产、销售这一新业务。但是，受国家宏观经济环境变化和国内证券市场波动影响，公司及交易对方认为现阶段继续推进本次重大资产重组的有关条件不成熟。经交易双方协商一致，终止了本次重大资产重组事项，公司在新能源汽车领域的相关业务转型尚具有不确定性。 (三)财务风险 报告期内，鉴于目前国内宏观经济形势以及融资环境的变化，公司与海亮金属签署了《借款协议之补充协议》，公司将按照市场化贷款利率水平向海亮金属支付借款利息，以保证公司生产经营和项目建设的资金需求。近年来，由于公司传统业务的发展主要依赖于借款。同时，为实现业务升级转型的战略目标，公司仍需进一步通过对外借款等多种途径获取资金，随着未来债务结构的调整和有息债务规模增加，财务成本将面临较大的上升压力。 (四)石灰石矿山万吨/年技改项目建设进度低于预期 公司在年已经全面完成了石灰石矿山资源增划项目，并经股东大会审议通过投资建设石灰石矿山万吨/年技改项目。截止报告期末，公司已经完成技改项目的全部准备工作并正式开始了项目建设工作，但由于矿区地理条件复杂，施工难度大，施工进度受地理、天气等不利因素影响较大，存在建设进度低于预期的风险。 (五)年产20万吨碳酸钙系列产品项目将根据情况适时推进按照公司发展战略，公司将在活性氧化钙生产的基础上加大对深加工产品纳米级碳酸钙系列产品的研发，目前处于前期论证准备阶段，公司近两年氧化钙生产销售业务快速增长，为20万吨碳酸钙项目打下了良好的基础。在项目实施过程中将会面临技术、生产控制以及市场营销等各方面的风险。同时，由于该项目资金需求量大，目前无法启动，项目资金需在今后几年通过矿山和氧化钙业务的稳定发展筹集建设资金。 针对上述风险及产生影响，公司将积极采取有效措施应对，以保持公司持续、稳定的发展。 1、提升规模经济效益，加大产品结构调整力度，及时收集和掌握市场信息，通过继续扩大销售、降低成本和费用等措施，增强公司传统业务盈利能力。 2、进一步提高完善公司的管理水平，加强内部控制制度建设，采取有效措施防范、降低和控制企业的经营风险，不断提高管理效率，为公司的健康发展提供保障。 3、加大财务风险控制，拓展公司融资途径，保障公司生产经营、项目建设以及未来发展的融资需求。 4、积极推进在建项目的建设，抓住国家宏观政策调整的有利时机，争取尽早完成项目建设，提升公司核心竞争力。 5、继续深化公司发展战略，主动顺应国家产业政策的引导方向，推动公司向新能源汽车领域业务的转型升级，以实现公司的快速成长和可持续发展。
四、报告期内核心竞争力分析 截止报告期末，公司已经形成石灰石开采、加工、产品销售，仓储物流产业以及新能源布局； 1、石灰石矿山作为公司拥有的核心资产，具有储量大、品位高、运距短、采场规模大的优势，目前公司正在推进石灰石矿山年产万吨技改项目的进程，在项目完成后，矿石年生产能力将达到年产万吨。随着生产规模的扩大，矿石开采成本将大幅下降，在国家对矿山企业整合、矿业权实行准入制管理，对小型矿山开发进行限制的情况下，公司石灰石矿山储量大、品位高、运距短及开采成本低的优势将得到充分发挥，除满足公司生产需要外，同时可配合公司便利的运输条件，提高销售半径，对外销售矿石，增加营业收入。 2、公司活性氧化钙项目是依托现有生产场地和矿山高品位原料供应，资源优势突出。近年来，我国经济发达地区活性氧化钙生产发展迅猛，设备自动化程度已较高，而四川省内的活性氧化钙生产企业生产设备自动化程度和科技含量低、规模普遍较小。公司活性氧化钙生产线基于环保节能技术，具备规模化活性氧化钙生产基地的整体布局，符合市场需求。 3、公司地处乐山市、峨眉山市建材和铝材生产基地，属乐山市重要工业集中区，且交通位置上与成昆铁路相连，地理优势突出。公司物流园区是充分利用闲置专用铁路及其配套设备建设，现已交由子公司——金铁阳物流有限公司运营，一方面可以拓展公司产品及原材料的销售、采购半径，降低生产成本，提高产品竞争力，另一方面还可以对外拓展物流服务业，增加收入。